***:金價大幅震蕩 強勁非農再增下行壓力
2014年12月8日
**********基本面:
上周金價走勢較為震蕩,特別是在上周一里,最初由於瑞士未能通過黃金公投大跌,隨後受日本評級被下調以及空頭回補的推動又遭遇暴漲,而隨後三個交易日金價則是陷入了高位區間震蕩中,到了上周五強勁的非農數據再度打壓金價,並使得短期下行壓力增加。
國際黃金上周開盤報1159.4美元/盎司,收盤報1190.40美元/盎司,上漲31美元,漲幅2.67%;最高觸及1121美元/盎司,最低下探 1141.70美元/盎司。另外,國際現貨白銀本周上漲0.85美元,漲幅5.51%。最高觸及16.75美元/盎司,最低下探14.50美元/盎司,收 盤報16.27美元/盎司。
瑞士黃金公投重挫金價,黃金上演過山車行情
在上周一開盤之初,因周末瑞士黃金公投未能通過,金價開盤大跌2%,最低觸及了1142美元/盎司,但是隨後自亞市午盤開始金價自1150美元/盎司附近持續穩步走高,不但收複了所有跌幅,反而相繼突破了1180和1200美元/盎司阻力,甚至一度突破了1220美元/盎司阻力。
對於金價如此強勁的反彈,可能是受到多方面因素影響,首先最初市場可能對周末的黃金公投反應過度,因為從公投前的市場調查來看,早已經確定不會通過,而且瑞士黃金公投未能通過只能算是金價缺少了一個提振的因素,本身並不足以對金價造成如此大的打壓。
其次,在昨日歐洲時段穆迪宣布日本主權信用評級由AA3降至A1,展望穩定。最後就是油價在經曆了此前的暴跌之後也開啟企穩並反彈,之前油價大跌時也曾打壓了金價,隨着油價的反彈,金價也自然獲得了一定提振。
非農格外強勁,金價反彈之路坎坷
金價在經曆了上周一的反複震蕩之後,隨後三個交易日較為平靜,非農數據前,市場情緒也較為謹慎。到了上周五時,美國勞工部公布的數據顯示,美國11月非農就業人數增加32.1萬人,創2012年一月來最大升幅,遠高於預期的增加23萬 人,前值為增加21.4萬人。11月失業率為5.8%,前值為5.8%。美國勞工部還將10月非農就業人數上修至增加24.3萬人。
強勁的非農數據打壓金價下行,黃金失守了1200美元/盎司關口,德意誌銀行分析師表示如果再來那麼2-3個這樣強勁的非農報告,美聯儲提前加息的概率將大為增加。而紐約聯儲主席杜德利則表示,美聯儲對加息時間其實已經有所打算,但為了避免市場反應過度所以不便透露。
對於上周的另外一個風險事件-歐央行利率決議,由於歐央行並沒有什麼政策變動,金價反應平淡。
本周展望:金價料承壓,然底部仍可能獲得支持
本周市場上並沒有什麼能吸引整個市場目標的風險事件,預計在上周非農數據格外強勁的情況下,美元強勢仍將是市場的主基調,這將使得金價整體上仍承壓。不過可能也難以就此開啟跌勢,畢竟單憑一次數據不足以令美聯儲提前加息。
除了消化非農數據外,本周美國方面的一些數據,例如美國零售銷售以及美聯儲官員的講話將會是金價本周走勢的推動因素,如果美國經濟數據也都如非農一樣意外強勁,市場恐怕會預期美國經濟複蘇加速,這將打壓金價;反之如果美國的經濟數據僅僅是如過去一樣,金價的下行壓力就要小很多。另外美聯儲官員的一些講話也值得關注,特別是在上周的非農數據之後,這些美聯儲官員如何看待這一數據和加息前景將受到關注。
**********技術面
黃金:
周圖上金價上下大幅震蕩,不過最終還是收漲,周圖上仍維持跌勢;日圖上金價是震蕩反彈的行情,目前仍維持這一走勢;小時圖上金價自1190美元/盎司附近小幅反彈;綜合來看,金價震蕩反彈受阻後回落,可能測試震蕩區間底部附近支持。
白銀:
周圖上白銀上周也是大幅下探後強勁反彈,形成了低位整理區間;日圖上盡管上周五走低,但是並沒有跌破16.00的支持;小時圖上白銀低位小幅反彈,上方阻力繼續關注16.50美元/盎司;綜合來看,白銀走勢要持穩很多,方向不太明朗。
本周關注:
中國 11月貿易帳
美國 11月就業市場狀況指數
英國 NIESR至11月三個月GDP預估
中國 11月居民消費品價格指數
澳大利亞 11月就業人數變化和失業率
美國 11月零售銷售
瑞央行12月利率決議
紐儲行12月利率決議